Teoria de juegos en el mercado de Divisas
Publicado: 05 May 2009 00:33
Las tres premisas para posicionarse en todo juego que se mueve y elimina a sus participantes son 3:
-Numero de participantes en el y su preponderancia en las jugadas
-informacion que manejan del juego el resto de los participantes
-Causa-efecto que tendran los movimientos del resto de participantes en el juego
Básicamente el mercado e Divisas tiene a no mas de 4 participantes ya que mas bien para llamar a las cosas por su nombre se deberia de llamar MERCADO INTERBANCARIO DE DIVISAS.
Interbancario porque quien realiza las transacciones de volumen o aquellas que mueven el mercado son los bancos centrales las instituciones financieras y bancarias que operan por “encargo” de los gobiernos de cada divisa..........................el resto solo es paja......no mas del 7% del volumen restante......
Asi pues tenemos que un solo participante del juego puede ser el cauante del 70-80% del volumen de una sesion de 24 horas..............................
Ya tenemos la primera premisa: Los Bancos Centrales.............
Si un solo participante del juego es el causante de la distribución de ese juego la segunda premisa seria mucho mas simple de analizar y rastrear ya que con seguir y crackear toda la información de que disponga ese participante podriamos anticiparnos a sus movimientos y ganarle..........................
Curiosamente la información referente a los bancos centrales es la mas transparente que pueda uno rastrear y se muestra evidente en cada movimiento como si de un elefante se tratara................lento y previsible........................pero imparable en la dirección que
toma.......................
Ya tenemos la segunda premisa: información sobre asset allocation de los Bancos Centrales sobre su divisa.
La tercera premisa es mas compleja pues la causa efecto de las decisiones de los Bancos Centrales para posicionarse en su Divisa ya sea a la venta o a la compra tendra un efecto distinto dependiendo de la causa por la que se posiciona en una determinada dirección...........hace alta mucha experiencia y información para comprender la verdadera naturaleza del movimiento que va a producirse y de cual sera su magnitud.........................
Por ejemplo hoy a las 7:00 am los datos macroeconómicos sobre la zona Euro eran devastadores y muy negativos................
Un operador de Divisas que base sus decisiones en análisis técnico o datos macroeconómicos habria vendido Eurodólares en London time.............................
Pero un operador que base sus operaciones en los participantes de un mercado y la preponderancia de sus acciones habria tenido como punto de mira al Banco Central Europeo en como iba a posicionarse en base a esos datos macroeconómicos.........
2 DATOS:
-La primera decisión del BCE ante tan preocupantes datos en Alemania Italia y España ha sido la de proteger su divisa y ordenar una compra masiva
-La segunda es la decisión ya definitiva de realizar este miércoles una bajada de tipos sustancial para frenar el riesgo de deflacion y que el producto interior bruto de los paises de la zona Euro no sigan bajando..........................
Asi pues el participante el juego mas importante.......................COMPRA......................
Y no solo eso...............lo empieza a hacer a partir de las 8:00 am East time cuando todos los operadores de sus intituciones tanto en Europa Como en USA estan ya delante de sus screens para ir añadiendo ordenes durante toda la sesion conjunta Europa-USA.
Comprar breakouts con análisis técnico en time frame de 1 a 5 minutos hubiese sido una estrategia digna del mejor jugador de teoria de juegos.........................
El elefante cazado por el raton........................
-Numero de participantes en el y su preponderancia en las jugadas
-informacion que manejan del juego el resto de los participantes
-Causa-efecto que tendran los movimientos del resto de participantes en el juego
Básicamente el mercado e Divisas tiene a no mas de 4 participantes ya que mas bien para llamar a las cosas por su nombre se deberia de llamar MERCADO INTERBANCARIO DE DIVISAS.
Interbancario porque quien realiza las transacciones de volumen o aquellas que mueven el mercado son los bancos centrales las instituciones financieras y bancarias que operan por “encargo” de los gobiernos de cada divisa..........................el resto solo es paja......no mas del 7% del volumen restante......
Asi pues tenemos que un solo participante del juego puede ser el cauante del 70-80% del volumen de una sesion de 24 horas..............................
Ya tenemos la primera premisa: Los Bancos Centrales.............
Si un solo participante del juego es el causante de la distribución de ese juego la segunda premisa seria mucho mas simple de analizar y rastrear ya que con seguir y crackear toda la información de que disponga ese participante podriamos anticiparnos a sus movimientos y ganarle..........................
Curiosamente la información referente a los bancos centrales es la mas transparente que pueda uno rastrear y se muestra evidente en cada movimiento como si de un elefante se tratara................lento y previsible........................pero imparable en la dirección que
toma.......................
Ya tenemos la segunda premisa: información sobre asset allocation de los Bancos Centrales sobre su divisa.
La tercera premisa es mas compleja pues la causa efecto de las decisiones de los Bancos Centrales para posicionarse en su Divisa ya sea a la venta o a la compra tendra un efecto distinto dependiendo de la causa por la que se posiciona en una determinada dirección...........hace alta mucha experiencia y información para comprender la verdadera naturaleza del movimiento que va a producirse y de cual sera su magnitud.........................
Por ejemplo hoy a las 7:00 am los datos macroeconómicos sobre la zona Euro eran devastadores y muy negativos................
Un operador de Divisas que base sus decisiones en análisis técnico o datos macroeconómicos habria vendido Eurodólares en London time.............................
Pero un operador que base sus operaciones en los participantes de un mercado y la preponderancia de sus acciones habria tenido como punto de mira al Banco Central Europeo en como iba a posicionarse en base a esos datos macroeconómicos.........
2 DATOS:
-La primera decisión del BCE ante tan preocupantes datos en Alemania Italia y España ha sido la de proteger su divisa y ordenar una compra masiva
-La segunda es la decisión ya definitiva de realizar este miércoles una bajada de tipos sustancial para frenar el riesgo de deflacion y que el producto interior bruto de los paises de la zona Euro no sigan bajando..........................
Asi pues el participante el juego mas importante.......................COMPRA......................
Y no solo eso...............lo empieza a hacer a partir de las 8:00 am East time cuando todos los operadores de sus intituciones tanto en Europa Como en USA estan ya delante de sus screens para ir añadiendo ordenes durante toda la sesion conjunta Europa-USA.
Comprar breakouts con análisis técnico en time frame de 1 a 5 minutos hubiese sido una estrategia digna del mejor jugador de teoria de juegos.........................
El elefante cazado por el raton........................