Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Todo sobre el trading en los mercados financieros: funcionamiento, dudas, noticias, etc.
Responder
Gordon Geko
Mensajes: 1072
Registrado: 08 Sep 2006 13:37

Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Mensaje por Gordon Geko »

Pero que tipo de confesión será si torturas a tu histórico de datos hasta sus limites mediante la infinidad de variables posibles.............?????

Obtendras respuestas................y eso es lo que todo Quant busca en el final de su backtesting................al fin y al cabo el tiempo se acaba y tiene que presentar el modelo para pasarlo a real o sino a la calle..............................


Dejar en discrecional un 30% de la toma de decisiones es un mal karma para los traders algorítmicos porque se les paga para automatizar todo el proceso del FIX y lanzarlo definitivamente........................

Los equipos de quants deben entender que el data Fix que reciben es del todo corrupto y que ya no es posible la utomatizacion de todo el proceso..............

El arbitraje de alta frequencia busca cazar entre el 80% de las ordenes abiertas encada sesion y cerrarlas o venderlas otros market makers.................ya no hay mercado abierto...........solo piratas que compran y venden ordenes a otros Dark pools en la zona gris.................

El 5G deja abierta la puerta de par en par para que los data centers y Dark pools sean atacados por equipos de quants con ordenes toxicas que se nutrirán de la liquidez oculta para destruir algoritmos automatizados.................quien los financia o forma es un misterio pero ya están aquí..................y el siguiente pude ser tu código...................

Puedes omitir las señales de alerta que tu backtesting da o tortúralo hasta conseguir las respuestas que quieres oir........................

Siempre se necesitara de viejos zorros que estén detrás de la nuca del Quant para decirle al oído con ligera arrogancia el siguiente mensaje:

“System is broken.....................stop the machine............go flat............”
Adjuntos
dark pools.jpg

Avatar de Usuario
X-Trader
Administrador
Mensajes: 11196
Registrado: 06 Sep 2004 10:18
Contactar:

Re: Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Mensaje por X-Trader »

Jajaja como siempre inspirador, ameno y didáctico... Grande Gordon!!! La verdad es que el hecho de disponer tal cantidad de herramientas tecnológicas a mano, hace que sea muy fácil caer en trampas propias y hacernos la zancadilla con el overfit. Si ahora encima nos cuentas que la "moda" es atacar algoritmos con órdenes tóxicas... apaga y vámonos. Entonces la cuestión es: desde tu perspectiva Gordon, ¿qué nos queda?

Por cierto, como complemento a tu post, os dejo el libro que citas y que me he encontrado por la librería de la esquina... :roll: :D

https://www.pdfdrive.com/dark-pools-e58493704.html

Saludos,
X-Trader
"Los sistemas de trading pueden funcionar en ciertas condiciones de mercado todo el tiempo, en todas las condiciones de mercado en algún momento del tiempo, pero nunca en todas las condiciones de mercado todo el tiempo."
Avatar de Usuario
X-Trader
Administrador
Mensajes: 11196
Registrado: 06 Sep 2004 10:18
Contactar:

Re: Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Mensaje por X-Trader »

Por cierto, al hilo de lo que comenta Goron, parece que tito Jim de Reinassance Technologies lo está pasando mal este año....

https://www.bloomberg.com/news/articles ... gate-chaos

Saludos,
X-Trader
"Los sistemas de trading pueden funcionar en ciertas condiciones de mercado todo el tiempo, en todas las condiciones de mercado en algún momento del tiempo, pero nunca en todas las condiciones de mercado todo el tiempo."
Avatar de Usuario
agmageton
Mensajes: 3437
Registrado: 30 Ene 2008 11:32

Re: Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Mensaje por agmageton »

Lo de Simons es por culpa del cisne negro del covid-19, de hecho todos los fondos que son de arbitraje, han tenido los mismos problemas, y hasta lo que no lo son, eventos nuevos perdidas nuevas

"No es sorprendente que nuestros fondos, que dependen de modelos entrenados en datos históricos, deban tener un desempeño anormal (para bien o para mal) en un año que es cualquier cosa menos normal según los estándares históricos", dijo Renaissance a los clientes en una carta de septiembre vista por Bloomberg.


Respecto a lo que comenta Gordon, esto viene siendo así desde hace una década, lo que ocurre ahora es que cada vez la ventaja temporal de la alta frecuencia es menor, y con el 5g todavía será menor, pero si es cierto que lo que han perdido en velocidad los altas frecuencias lo han ganado en generar un tipo de microestructura de mercado diferente al de hace años, esto genera unas aceleradas en el precio, por roturas de volatilidad (pueden ser varios patrones, break out´s, maximos minimos, etc etc....esto es lo que nosotros vemos, se alimentan al aprovechar las ordenes del flujo que genera una rotura de volatilidad que han iniciado ellos, ), estos son los primeros que se suman a la fiesta lo que hace que el precio genere una mayor aceleración y también acabe antes la fiesta, generan una horquillas que los trader´s retail han de pagar....

Si os ponéis en perspectiva el precio observaréis que muchos futuros tienen unas mechas largas en un proceso de reversión a la media, esas mechas son producto de crisis de liquidez debido a la retirada de estimulo en la aceleración del proceso de arbitraje, es como una bola de nieve en marcha atrás...

Un histórico sirve para entrenarse, bien !!!, pero cada vez que entrenes un histórico y busques en la optimización del proceso la solución, esta será errónea, porque la microestructura será lo que cambie, por eso es importante fijarse en cosas que producen esos cambios.

Respecto a mantener una parte discrecional me parece genial incluso toda acción puede ser discrecional, al final uno sabe que hacer con su tiempo, a mi me es mucho más sencillo no pensar que hará el precio y pensar en que sistemas están funcionando mejor y el porque, aunque la parte más importante (si si la gestión del riesgo) pero a parte de esa, es tener una buena robustez de sistemas que no estén generados por el data mining sino por factores fundamentales que estén detrás de un patrón o una acción que genere señal, y eso es verdaderamente complicado.
Prefiero una buena oportunidad con expectativa mediocre, que una mala oportunidad con expectativa excelente, porque la mala oportunidad te hará perder la expectativa.
Avatar de Usuario
Rafa7
Mensajes: 4875
Registrado: 17 Dic 2009 21:36
Contactar:

Re: Si torturas a tu histórico de datos.......confesara........

Mensaje por Rafa7 »

Hola, Godon.



Me ha hecho gracia el título de este hilo.
Mas encuentro gracioso este otro título:
"Si torturas a tu histórico de datos, confesará lo que tú quieras aunque sea mentira"



Saludos.
¡Jesús es el Rey de Reyes y el Señor de Señores!
https://loquepermanece.blogspot.com
Si te ha gustado este hilo del Foro, ¡compártelo en redes!


Responder

Volver a “Trading en General”